重要提醒：如果尾盘基金操作有变动，会在14:40前发贴通知，记得每天查看不要错过重要操作。今天我行程紧张，下午3点要赶高铁，言简意赅汇报要点。

市场概况：周二A股以普遍下跌为主，只有部分防御性板块如银行、煤炭出现上涨，科技类板块普遍回调。这属于正常的震荡整理节奏。前期判断A股已长期见底，但市场不会一路直线上行，会在震荡中慢慢走强，建议维持长期持有思路，我的计划是继续持有到年底并分批低吸、定投看好的方向。当前市场风格混乱，但科技仍是主线，因此我在科技相关方向逐步加仓，短期不可急于求成。

资金与海外市场（截至发文） - 成交额约17796亿，较周一放量约5.32%； - 主力资金净流出约692亿； - 北向资金披露频率调整为季度公布； - 海外：韩国跌约1.15%，港股创新药小幅上涨约1.27%，纳指期货下跌约0.73%，恒生港股通新经济指数跌约0.97%，恒生科技跌约1.97%。

各板块观点与操作思路 - 有色/稀土：中长期仍可关注至年底，但短期波动较大，涨跌交替。 - 黄金白银：长期看多、节奏偏慢。 - 半导体/芯片/计算：设备板块短期在阻力位回调，继续以分批定投为主。 - 人工智能/软件：继续保持观望等待反弹。 - CPO/通信/算力：分批建仓为主，短期受阻回调正常，继续定投等待回补7月跌幅。 - 新能源车/光伏/固态电池/储能：处于低位，但短期上行空间有限。 - 锂矿：低位可慢慢布局，但短期弹性不大。 - 机器人：处于低位，短期不会有大行情，但有反弹机会。 - 白酒：我长期偏向看空；其与科技呈现轮动。 - 传媒/动漫/游戏：当前不参与，偏冷门。 - 证券：暂无明显配置意愿。 - 医药/创新药：创新药短期已偏高，择机落袋为安。 - 港股恒生科技：等涨为主，暂不加仓。 - 军工/航天/卫星：卫星板块低位有反弹可能，但我不考虑加仓。 - 美股：不必恐慌，新高只是时间问题，耐心等待，偏向九月之后再看。 - 电网：此前高位已全部清仓，之后仍无接回计划。 - MLCC：短期处低位，可关注偶发反弹但持续性弱。

当日基金操作（盘中估值，仅供参考） 加仓： 1) 加仓5000元 南方中国梦混合C（019689）：重仓半导体设备与零部件、AI芯片，抓国产替代主线，适合在回调中分批布局，接受震荡。 2) 加仓1万元 海富通领先成长混合（519025）：重点布局CPO、光模块与算力硬件，进攻性强，适合中长期博弈算力产业链修复。 3) 加仓1万元 惠理价值对冲（968041）：香港互认基金，覆盖台、港、A股，重仓台系半导体龙头，作为亚太算力与芯片周期的海外配置。 个人组合加仓： 1) 加仓1万元 圆信永丰科技驱动混合C（024593）：布局高速PCB与算力硬件链条，进攻性高，适合中长期持有。 2) 加仓5000元 中欧产业领航混合C（019160）：继续加仓国产算力相关标的，看好国产算力突围，但波动较大需承受回撤。

减仓： - 今日对两只底仓基金进行了部分减仓以锁定收益并优化仓位配置。

总体策略小结：保持以科技与算力为核心的中长期配置思路，遇回调分批加仓、定投为主；对已明显高位的板块和品种择机获利了结，维持防守与进攻兼顾的仓位管理。